So sánh thị trường forex và thị trường chứng khoán

Với các nhà đầu tư tài chính, để trả lời cho câu hỏi “giữa thị trường forexthị trường chứng khoán, đâu là bến đỗ tốt hơn?” quả thật phải xét trên nhiều khía cạnh khác nhau. Vì khi đem lên bàn cân, cả hai thị trường đều ngang tài ngang sức, nhưng tùy thuộc vào phong cách giao dịch và nhu cầu của từng trader, mỗi thị trường lại tồn tại những ưu điểm và nhược điểm khác nhau. Vậy, đặc điểm của từng thị trường là gì? Nên đầu tư forex hay chứng khoán? Hãy cùng theo dõi bài viết dưới đây nhé

Forex và Chứng khoán là gì? 

Trước tiên, khi nhắc đến chứng khoán và forex chúng ta đều biết đây là hai thị trường tài chính thu hút nhiều nhà đầu tư hiện nay. Giao dịch trên cả hai thị trường này đều dựa trên sự biến động giá cả của sản phẩm. Nhưng nếu chỉ như vậy sẽ không có những thắc mắc “thị trường nào tốt hơn?”

Để có thể đánh giá chính xác nhất và đưa ra lựa chọn đầu tư sáng suốt, điều đầu tiên bạn cần biết khái niệm, cách thức hoạt động giữa hai thị trường này.

  • Thị trường ngoại hối (Forex) là một thị trường toàn cầu để trao đổi giao dịch tiền tệ quốc gia. Đối tượng tham gia của thị trường bao gồm ngân hàng đầu tư, ngân hàng trung ương, quỹ đầu cơ, các công ty thương mại, các nhà môi giới và nhà đầu tư lẻ. Một khía cạnh độc đáo khác của thị trường là không có sàn giao dịch tập trung thay vào đó tất cả các giao dịch diễn ra thông qua mạng máy tính giữa các trader trên khắp thế giới trong khoảng thời gian 24h mỗi ngày (trừ 2 ngày cuối tuần).

➞Vì vậy, hiện nay thị trường forex được mệnh danh là một trong những thị trường có tính thanh khoản cao nhất trên thế giới với khối lượng giao dịch mỗi ngày lên đến 6.6 nghìn tỉ đô la Mỹ (theo báo cáo Ngân hàng Thế Giới, 2019).

Ngoại hối là gì 

Với thị trường chứng khoán, đây là thị trường tập hợp những người mua và bán cổ phiếu trong đó, cổ phiếu là thứ đại diện cho quyền sở hữu của họ đối với một doanh nghiệp. Chúng có thể bao gồm các cổ phiếu được niêm yết trên sàn giao dịch chứng khoán đại chúng, hoặc những cổ phiếu được giao dịch một cách không công khai.

Những khoản đầu tư trên thị trường này hầu hết được thực hiện thông qua môi giới chứng khoán và thông qua thỏa thuận hợp đồng trên nền tảng giao dịch điện tử. 

➞ Nhìn chung, thị trường chứng khoán có khối lượng giao dịch thấp hơn so với thị trường Forex, đây là vấn đề được quan tâm nhiều nhất từ các nhà đầu tư. Bởi khi có khối lượng giao dịch lớn thì tính thanh khoản mới cao được. 

Vì vậy, để trả lời cho câu hỏi “thị trường nào tốt hơn?”, bạn cần phải đánh giá khách quan thêm nhiều tiêu chí khác.

So sánh thị trường thị trường forex và thị trường chứng khoán? 

Quy mô thị trường

Thị trường ForexThị trường chứng khoán
Giá trị giao dịch5000 – 6000 tỷ USD/ngày25 tỷ USD/ngày (chứng khoán New York)
Thành phần tham giaCác ngân hàng trung ương, ngân hàng thương mại, các quỹ đầu tư, các tập đoàn, công ty lớn, các nhà môi giới, nhà đầu tư nhỏ lẻ.
Nhà phát hành, các tổ chức kinh doanh chứng khoán, nhà đầu tư.
Bảng so sánh quy mô thị trường forex và thị trường chứng khoán

Khi nhắc đến forex và chứng khoán, một trong những khác biệt đầu tiên mà chúng ta có thể nhận thấy đó chính là quy mô thị trường. 

Thị trường forex: có quy mô vô cùng lớn, hoạt động trải khắp toàn cầu, cùng với số lượng khách hàng tham gia không thể kể hết. Hơn nữa, khối lượng giao dịch hàng ngày đạt đến những con số khủng (gấp 200 lần chứng khoán). Chính vì sự lớn mạnh của thị trường forex, mà không có bất cứ một trung gian cụ thể nào đứng ra kiểm soát mọi hoạt động, các ngân hàng, các quỹ đầu tư,… chỉ là những thành phần tham gia vào thị trường. Forex phần lớn được các cơ quan tài chính quản lý về mặt pháp lý, nhà đầu tư được tiếp cận giá từ nhiều nhà môi giới khác nhau, nên không lo ngại về vấn đề bị thao túng. 

Thị trường chứng khoán: có quy mô lớn, nhưng có thể nói không thể bắt kịp cường độ với thị trường forex. Đối với chứng khoán, nhà đầu tư có thể giao dịch tại các nhà môi giới, nơi phát hành chứng khoán hoặc tại sở giao dịch. Tại Việt Nam hiện nay có 2 sở giao dịch chính là: sở giao dịch chứng khoán thành phố Hồ Chí Minh (HOSE) và sở giao dịch chứng khoán Hà Nội (HXN). Thị trường chứng khoán được chia làm 2 loại là sơ cấp và thứ cấp. Sơ cấp là nơi các công ty phát hành cổ phiếu của mình, thứ cấp là nơi các nhà đầu tư có thể giao dịch. Hoạt động dưới sự bảo vệ và kiểm soát của pháp luật, nên thị trường chứng khoán sẽ có những khuôn khổ và luật định riêng. 

Tính thanh khoản 

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Thanh khoảnKhá caoTrung bình
Bảng so sánh tính thanh khoản thị trường forex và thị trường chứng khoán

Thị trường forex: tính thanh khoản của thị trường forex được đánh giá là rất cao, mức mua và bán một sản phẩm hay cặp tiền tệ xảy ra với tốc độ rất nhanh. Dựa vào ưu điểm là trader được phép thực hiện lệnh mua hoặc lệnh bán ngay từ đầu mà luôn có một lượng khách hàng sẵn sàng giao dịch theo ý của mình. Chính vì thế, bạn không phải chờ đến khi có người chấp nhận với mức giá của mình đưa ra mới có thể mở lệnh. 

Thị trường chứng khoán: tính khoán khoản được đánh giá với mức vừa phải. Bởi đặc điểm của chứng khoán là nhà đầu tư phải mua cổ phiếu trước, khi muốn bán phải có người chấp nhận với giá bán đó thì lệnh mới được thực hiện. Quá trình giao dịch phải trải qua 2 giai đoạn tách biệt: mua vào và bán ra. Đôi khi giá cả giữa người mua và người bán không thỏa được ý muốn của nhau thì khó có thể thực hiện lệnh được. Chính vì thế, chỉ khi thị trường đi lên thì giao dịch của bạn mới có lợi nhuận. Hay nói một cách khác thị trường chứng khoán có phần “kén chọn”, nên tính thanh khoản chỉ có thể nằm ở mức trung bình. 

Thời gian giao dịch

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Thời gian24/5 trừ thứ bảy, chủ nhật9:00 – 15:00 nghỉ thứ bảy, chủ nhật
(nghỉ trưa 11:30 – 13:00)
Bảng so sánh thời gian giao dịch của thị trường forex và thị trường chứng khoán
  • Thị trường forex là thị trường phi tập trung (thị trường OTC), không có địa điểm hay trụ sở giao dịch cố định, khách hàng tham gia phủ rộng trên khắp toàn cầu. Ngoài ra còn có 4 phiên giao dịch trong ngày cho bạn lựa chọn gồm: phiên Sydney, phiên Tokyo, phiên London và phiên New York.
  • Thị trường chứng khoán có cổ phiếu được niêm yết tại sàn, nên thời gian giao dịch bị hạn chế là 4.5 tiếng/ngày và chỉ cho phép giao dịch khi sàn chứng khoán mở cửa.

→ Về mặt thời gian giao dịch, thị trường forex chiếm ưu thế hơn khi có thể giao dịch bất cứ lúc nào trong ngày, còn thị trường chứng khoán bị hạn chế thời gian nên khó đáp ứng được nhu cầu các khách hàng làm việc giờ hành chính.

Sản phẩm giao dịch

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Sản phẩmCác cặp tiền ngoại hối
Chứng khoán
Cổ phiếu
Tiền điện tử
Kim loại quý Dầu…
Cổ phiếu, trái phiếu
Hợp động tương lai
Chứng quyền
ETF ngoại, ETF nội địa
Bảng so sánh sản phẩm của thị trường forex và thị trường chứng khoán

Thị trường forex cho phép giao dịch đa dạng hơn 600 sản phẩm khác nhau, và các cặp tiền ngoại hối là sản phẩm được giao dịch phổ biến nhất, là các cặp tiền chính có chứa đồng USD như: EURUSD, USDJPY, GBPUSD, USDCHF, USDCAD, AUDUSD, NZDUSD.

Thị trường chứng khoán là nơi giao dịch các sản phẩm hàng hóa có giá trị thuộc quyền sở hữu của cá nhân, tổ chức và cổ phiếu là loại chứng khoán được giao dịch phổ biến nhất.

Phí giao dịch

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Phí giao dịch– Spread: thấp nhất từ 0.0 pip. 
– Commission : trung bình $7/lot/2 chiều.
– Swap (phí qua đêm): tùy vào mỗi sàn
– Tối thiểu 0.08% đến tối đa là 0.5 % tổng giá trị giao dịch/tài khoản/ngày. 
Bảng so sánh phí giao dịch thị trường forex và thị trường chứng khoán

Thị trường forex: bạn sẽ phải trả một số khoản phí như spread (mức chênh lệch giữa giá mua và giá bán). Tùy vào mỗi sàn và mỗi sản phẩm mức spread sẽ khác nhau. Bên cạnh đó, còn có phí commission (phí hoa hồng), ở một số sàn sẽ miễn phí hoặc mức thu trung bình sẽ rơi vào khoảng $7/lot/2 chiều. Ngoài hai loại phí chính như trên thì giao dịch forex qua đêm bạn sẽ phải trả thêm phí swap.

Thị trường chứng khoán: phí hoa hồng, được tính theo tỷ lệ % tổng khối lượng giao dịch/tài khoản/này.

Công cụ hỗ trợ giao dịch

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Nền tảng giao dịchMetaTrader 4 (MT4)
MetaTrader 5 (MT5)
cTrader 
Fireant
Algo
FiinTrade
Fialda
Công cụ phân tích kỹ thuậtWorden TC2000
Trade Ideas Pro A.I
NinjaTrader
TradingView
AmiBroker
MetaStock
Công cụ phân tích cơ bảnLịch kinh tế
Bảng so sánh công cụ hỗ trợ của thị trường forex và thị trường chứng khoán
  • Thị trường forex hỗ trợ các nền tảng giao dịch rất phổ biến trong giới forex với giao diện thân thiện và dễ sử dụng, và các công cụ phân tích thị trường. Bên cạnh đó còn hàng trăm chỉ báo kỹ thuật và công cụ khác. Điều này giúp trader tối đa hóa lợi nhuận và có những chiến lược giao dịch thông minh nhất.
  • Thị trường chứng khoán cũng hỗ trợ cho trader khá nhiều các công cụ hỗ trợ phân tích kỹ thuật, tuy không quá đa dạng nhưng lại là những công cụ giúp trader có phương án giao dịch tối ưu nhất. 

→ Như đã kể trên, thị trường forex cung cấp đa dạng các chỉ báo và công cụ hơn thị trường chứng khoán. Điều này không chỉ giúp trader sử dụng nhiều công cụ cùng lúc mà còn giúp tăng khả năng phân tích thị trường. Tuy nhiên, các công cụ phân tích kỹ thuật chỉ mang tính hỗ trợ, chứ không đảm bảo sẽ đem lại lợi nhuận cho bạn. Không nên quá phụ thuộc mà phải thật tỉnh táo trong các giao dịch nhé.

Ký quỹ và đòn bẩy

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Ký quỹ và
đòn bẩy
– Hỗ trợ đòn bẩy khá cao, lên đến 1: không giới hạn
– Đòn bẩy càng cao mức ký quỹ càng thấp.
– Hỗ trợ đòn bẩy thấp, tối đa 1:3 hoặc 1:4
– Mức ký quỹ được tính theo tỷ lệ % số tiền thực để mua. 
Bảng so sánh ký quỹ và đòn bẩy thị trường forex và thị trường chứng khoán

Chính sự khác biệt về tỷ lệ đòn bẩy của 2 thị trường này là một trong những yếu tố để đánh giá về sự rủi ro. Đòn bẩy như một “con dao 2 lưỡi” một phần cho phép bạn giao dịch với khối lượng lớn hơn thực tế, nhưng cũng đồng thời mang một rủi ro khá lớn nếu như thị trường biến động không theo ý. 

Trong forex, nếu bạn là một trader mới, sở hữu nguồn vốn thấp, muốn giao dịch với khối lượng lớn, buộc bạn phải sử dụng đòn bẩy cao với mức ký quỹ thấp, lợi nhuận cũng sẽ hấp dẫn. Đó là cái lợi trước mắt, nhưng tiềm ẩn trong đó là một rủi ro vô cùng lớn nếu bạn thua trong thị trường này.

Ngược lại, trong chứng khoán chỉ cho phép bạn giao dịch với mức đòn bẩy tối đa là 1:3. Vì đặc điểm của đòn bẩy tài chính là giống nhau, nên với mức đòn bẩy thấp đồng nghĩa rủi ro xảy ra cũng được hạn chế. 

Chiều giao dịch 

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Chiều giao dịch Nhà đầu tư có thể giao dịch 2 chiều mua/ bán ngay tại mọi thời điểm.Có mua thì mới có bán.
Bảng so sánh chiều giao dịch thị trường forex và thị trường chứng khoán

Đây là một trong những điểm khác biệt to lớn giữa thị trường forex và chứng khoán. 

  • Tại thị trường forex, các trader được thực hiện lệnh mua hay bán bất kỳ lúc nào, chiều hướng giao dịch được tuỳ ý. Hiểu đơn giản, bạn có thể bán tỷ giá một cặp tiền ngay cả khi chưa thực hiện mua nó. 
  • Nhưng với thị trường chứng khoán thì không, có mua thì mới có bán. Bạn chỉ được thực hiện bán một cổ phiếu khi đã mua nó, quy luật này giống như thị trường kinh doanh truyền thống mà chúng ta vẫn thường gặp. Có nghĩa là, điều đầu tiên khi tham gia thị trường chứng khoán thì bạn cần mua cổ phiếu, còn thị trường forex nhà đầu tư có thể mua hoặc có thể bán. 

Như vậy là, về phương thức giao dịch của thị trường forex có sự khác biệt khá lớn so với thị trường chứng khoán cũng như thị trường kinh doanh truyền thống. 

Mức độ rủi ro

Thị trường forex Thị trường chứng khoán
Mức độ rủi roCaoThấp
Bảng so sánh mức rủi ro thị trường forex và thị trường chứng khoán
  • Thị trường forex là thị trường phi tập trung, có quy mô vô cùng rộng lớn, tính thanh khoản và đòn bẩy cực cao. Tuy nhiên, vấn đề nào cũng có 2 mặt gồm lợi và hại. Khi bạn sử dụng đòn bẩy cao, xu hướng thị trường đi đúng với mong đợi thì tỷ lệ lợi nhuận thu về lớn. Nhưng nếu đòn bẩy cao mà xu hướng thị trường đi ngược với mong muốn thì rủi ro mà bạn gánh chịu có thể tới mức “cháy tài khoản” hoặc không thể lường tới được.

Cùng với đó, tại thị trường Việt Nam, đầu tư forex chưa được pháp luật can thiệp nên đã xuất hiện nhiều cá nhân tổ chức lợi dụng điểm yếu này nên ngày càng có các “sàn ảo” cùng các chiêu trò khác như: dụ dỗ, lừa đảo, bán tín hiệu “giả”, mở khóa học kém chất lượng…Trong những năm gần đây đã có không ít cá nhân than vãn, khóc lóc khi bị lừa, trắng tay vì “chơi forex”. 

 Vì vậy, nếu bạn đang có ý định đầu tư tại thị trường forex thì nên chuẩn bị kiến thức chắc chắn, tâm lý vững vàng để có thể “chiến đấu” với  mức độ rủi ro cực cao tại sân chơi này. 

  • Thị trường chứng khoán là thị trường chuyển động theo chiều hướng phát triển của các doanh nghiệp nên diễn biến khá chậm. Bên cạnh đó, mức sử dụng đòn bẩy tối đa được khuyến khích khi bạn đầu tư chứng khoán cũng chỉ nằm mức 1:4, ít hơn rất nhiều so với thị trường forex. Từ đó cho thấy, tỷ lệ rủi ro xảy ra khi bạn đầu tư chứng khoán tại thị trường chứng khoán khá thấp so với thị trường forex. 

Không chỉ vậy, đầu tư chứng khoán còn là hoạt động được pháp luật Việt Nam công nhận, bảo vệ khi có tới 2 sàn giao dịch lớn tại Hà Nội và Thành phố Hồ Chí Minh. Đây là một trong những kênh đầu tư đem lại thu nhập ngân sách tài chính lớn của đất nước.

 Mặc dù mức độ rủi ro tại thị trường chứng khoán là không nhiều so với thị trường forex nhưng bạn cũng nên tìm hiểu và tính toán trước khi quyết định đầu tư với môi trường này. Bởi không một hình thức đầu tư nào là dễ dàng khi bạn thiếu kiến thức về lĩnh vực đó.

Tổng kết ưu nhược điểm của thị trường forex và thị trường chứng khoán 

Thị trường forexThị trường chứng khoán
Ưu điểmQuy mô lớn, thanh khoản cao
Không đòi hỏi cao về vốn đầu tư
Giao dịch 24/5
Thu được lợi nhuận ở cả 2 chiều
Sản phẩm đa dạng
Tỷ lệ đòn bẩy cao
Không bị thao túng
Thao tác mở tài khoản đơn giản
Nhiều công cụ hỗ trợ giao dịch 
Được pháp luật bảo vệ
Vốn đầu tư thấp
Tỷ lệ sinh lời cao, rủi ro ít 
Nhiều sản phẩm giao dịch
Có cổ phiếu – sở hữu cổ phần doanh nghiệp
Nhược điểmChưa được pháp luật bảo vệ và cấp phép hoạt động 
Mức độ rủi ro cao
Thanh khoản thấp
Giới hạn thời gian giao dịch
Giao dịch 1 chiều 
Dễ bị thao túng giá 
Khối lượng giao dịch thấp
Thao tác mở tài khoản khá mất thời gian
Bảng so sánh ưu điểm, nhược điểm thị trường forex và thị trường chứng khoán

Nên đầu tư Forex hay Chứng khoán? 

Sau khi đã xem qua các tiêu chí so sánh trên, là một nhà đầu tư bạn lựa chọn thị trường nào để giao dịch, Forex hay Chứng khoán?

  • Để có lựa chọn sáng suốt nhất điểm mấu chốt phụ thuộc vào chính bạn. Đầu tiên, bạn phải xác định rõ bản thân phù hợp với hình thức đầu tư nào thông qua kiến thức hiện tại, sự am hiểu về từng loại thị trường, kỹ năng, phong cách giao dịch,… Đây là yếu tố vô cùng quan trọng, bởi nếu có nguồn kiến thức vững, thế mạnh về Forex bạn sẽ gặt hái và gia tăng lợi nhuận dễ dàng hơn trong các giao dịch, mà không phải mất khá nhiều thời gian để tìm hiểu hay học hỏi về các mã chứng khoán, phí giao dịch, cách thức giao dịch của một thị trường khác. 
  • Xác định rõ vấn đề bạn quan tâm, nếu là người hay theo dõi các diễn biến kinh tế, yếu tố chính trị, tâm lý thị trường thì đầu tư forex sẽ là “miếng đất màu mỡ” dành cho bạn. Ngược lại, nếu các báo cáo tài chính từ các công ty, doanh nghiệp sẽ dễ thu hút bạn hơn thì đầu tư chứng khoán sẽ rất phù hợp để bạn đầu tư.

Nhìn chung, ở mỗi thị trường đều có lợi thế riêng và mở ra các cơ hội đầu tư khác nhau. Vì vậy, dù là quyết định đầu tư tại thị trường nào bạn đều cần phải trang bị kiến thức, kỹ năng để có thể tiếp cận các giao dịch dễ dàng và tối ưu hóa lợi nhuận một cách nhanh chóng.

Lời kết

Dù quyết định có là gì, chứng khoán hay forex thì điều đầu tiên bạn phải tự hào rằng mình có thể đối đầu được với tất cả mọi thứ. Mỗi thị trường sẽ có những ưu nhược điểm riêng, nhưng cả 2 đều là môi trường đầu tư lý tưởng, dựa trên sự biến động giá cả tại thị trường và kết quả sau cùng một là lợi nhuận hai là thua lỗ, nhưng đó điều tất yếu phải xảy ra trong bất kỳ hình thức đầu tư nào. Hy vọng bài viết đã giúp bạn có thể lựa chọn được một thị trường phù hợp với phong cách giao dịch của mình. Chúc các bạn thành công!

Bài viết liên quan
Subscribe
Notify of
guest
0 Comments
Inline Feedbacks
Xem tất cả bình luận